✔ BofA, "매수 의견 재확인": 디즈니의 전략적 전망이 추가로 업데이트 될 가능성이 있다. 9월 애널리스트 이벤트에서 긍정적 메시지가 나올 가능성과 함께 비용 절감 계획으로 인한 상승 여력이 단기 촉매제가 될 것. 최근 가이던스와 목표 절감 이니셔티브를 고려할때 컨센서스가 높게 편향될 가능성이 있다. 목표가 135달러 제시.✔ 모건스탠리, "비중확대 의견 재확인": 미디어 부문의 수익력을 개선하기 위해 의미있고 도전적인 조치를 취하고 있어 긍정적. 공원 및 리조트 부문의 성장은 향후 수익과 잉여 현금 흐름을 주도할 것. 목표가 105달러 제시. ✔ JP모건, "비중확대 의견 유지": 스트리밍 부문의 손실과 미디어 구독 감소 및 광고 역풍으로 전반적인 미디어 환경에 대해 신중하지만 디즈니는 자산이 강력하게 믹스되어 있고 스트리밍 손실은 내년부터 급격히 감소할 것으로 전망되기 때문에 동종업계 중 가장 좋아하는 이름이다. 목표가 125달러 제시. ✔ 골드만삭스, "매수 의견 제시": 디즈니+ 에서 수익을 창출하고 ESPN의 적절한 파트너를 찾는 등 경영진이 해야 할 일을 하면서 진전을 보이고 있다. 목표가 128달러 제시. ✔ 씨티그룹, "매수의견 제시": 위험요인이 있다. 팬데믹의 영향은 궁극적으로 디즈니의 공원과 사용자 경험 및 소비재 부문(DPEP) 부문 및 기존 선형 미디어 부문을 현재 예상하는 것보다 더 오랜 기간 혼란에 빠뜨릴 수 있다.
✔ BofA, "매수 의견 유지": 2분기 직원 수는 전년 대비 감소한데 반해 소매 효율성은 증가하며 향후 몇 분기동안 마진이 더 개선될 것으로 보고있다. AWS가 가속화될 것으로 전망이 되며 관련 업종 내 최선호주로 유지한다. 목표가 154달러에서 174달러로 상향 조정. ✔ JP모건, "비중확대 의견 유지": 아마존에 대한 우리의 강세 의견은 AWS가 안정화되고 소매 부문은 성장 가속화와 마진의 개선에 근거한다. 이는 아마존의 전체 자본 지출 감소와 결합되어 2023년에는 의미있는 FCF의 변곡점을 주도할 것이다. 올해 가이던스는 이런 논지가 실현되고 있음을 의미하며 주가 상승을 이끌 것. 목표가 180달러로 상향 조정. ✔ 골드만삭스, "매수 의견 재확인": 아마존은 지난 2~3년 동안 시장 수익보다 부진했고 범위내에서 거래됐다. 이제 우린 전자상거래 마진이 최근의 역풍을 극복하고 광고 사업은 목표를 달성하며 AWS는 성장과 마진이 균형을 이루며 구조적 성장 기회를 활용하고 있다고 판단한다. 목표가 165달러에서 180달러로 상향.✔ 씨티그룹, "매수 등급 유지": AWS의 성장이 안정적으로 전환이 됐고 이커머스는 운영이 개선되면서 더 큰 마진 확대를 위한 좋은 위치에 자리했다. 2분기 운영소득(OI) 마진이 전년 대비 300bps나 확대된 점에 주목하고 있다. 최고 추천주. 목표가 167달러로 상향. ✔ 모건스탠리, "비중확대 의견 재확인": 여러 분기에 걸친 최적화 작업으로 AWS는 안정화되고 있다. 이제 더 많은 고객이 혁신을 주도하고 새로운 워크로드를 클라우드에 도입하고 있다. 이런 안정화와 워크로드 증가추세는 3분기에도 지속될 것으로 예상된다.
✔ 에너지 트랜스퍼는 미 텍사스주 다라스에 본사를 두고 있는 에너지 파이프라인 운송 전문 기업으로 석유와 천연가스 등의 자원을 미 동부지역과 수출 거점으로 운송한다. ✔ 에너지 트랜스퍼는 텍사스와 미 중부 지역에 원유 및 천연가스로 구성된 대규모 플랫폼을 보유하고 있다. 미 최대 규모를 자랑하는 정제 시설과 연료 유통 시설도 보유하고 있는 기업으로 미 에너지 산업 분야에서 독보적인 지위를 가지고 있는 기업으로 인식된다. ✔ 에너지 트랜스퍼는 서노코(Sunoco)를 비롯해 USA 컴프레션 파트너스, 레이크 찰스 LNG 등의 다양한 자회사들을 보유하고 있어 사업 영역을 다각화하고 있다. 에너지 트랜스퍼는 다코타 액세스 파이프라인 및 플로리다 개스 트랜스미션 파이프라인 등의 주요 파이프라인 프로젝트에도 참여하며 미국의 에너지 안보와 경제성을 높이는데 이바지하고 있다.
✔ 샤오펑(XPEV)제프리스, "중립에서 매수로 상향조정": 투자의견을 매수로 상향하고 목표가를 25%의 상승여력이 있는 주당 25.30달러로 조정한다. 폭스바겐은 기술 파트너십을 위해 샤오펑의 지분 4.99%를 인수했다. 이는 중국 OEM이 외국 업체에 기술을 수출하는 시발점이 될 것. 샤오펑은 2개의 전기차 모델을 폭스바겐 자동차로 브랜드화하 하기로 했다. 이는 장기적으로 브랜드 이미지 재고에 도움이 되고 기술 서비스 수수료는 새로운 수익원이 될 것. ✔ 퍼스트 솔라(FSLR)BofA, "중립에서 매수로 상향조정": 우린 퍼스트솔라가 향후 10년 동안 두 자릿수의 연간 이익 성장을 달성할 수 있을 것으로 전망한다. 퍼스트솔라는 미국 내에서 태양열 제조 업체로 선도적인 위치를 유지하고 있고 인플레이션 감축법의 최대 수혜자로 앞으로 수많은 긍정적 촉매가 있을 것. ✔ 스케처스(SKX)TD 코웬, "탑 아이디어 재확인": 이번주 목요일 80%에 달하는 어닝 서프라이즈를 보여준 실적발표 이후 가장 좋은 투자 아이디어. 이 브랜드는 편안함을 주도하는 새로운 기술과 선도적인 가치, 다양한 인플루언서와 함께하는 새로운 마케팅 캠페인으로 전 세계적으로 계속 반향을 일으키고 있다. ✔ 로쿠(ROKU)JP모건, "비중확대 의견 재확인": 로쿠가 매출과 이익 전반에 걸쳐 예상보다 강력한 2분기 실적을 발표했다. 3분기 전망 역시 시장의 추정치를 상회했으며 2024년에는 긍정적인 세전영업이익(EBITDA)을 달성하겠다는 약속을 다시 한번 강조했다. 우린 이에 매수 의견을 재확인하며 목표가는 주당 90달러에서 95달러로 상향하며 낙관적 전망을 유지한다.✔ 바이코 코퍼레이션(VICR)니드햄, "매수 의견 및 목표가 상향": 급성장하는 인공지능 테마에 숨겨진 수혜주를 찾는다면 반도체 전원 공급 모듈을 설계하고 제조하는 바이코에 주목해야 할 것. 회사는 최근 실적에서 엔비디아와의 관계를 암시하는 발언을 했다. 엔비디아는 바이코에 대해 AI 가속기 전력 관리를 위한 선택적 공급업체라고 발표했다. 최근의 강력한 실적은 엔비디아의 H100 GPU와 관련된 것일 수 있다. 바이코가 말한 새로운 플랫폼에 대한 주문이 향후 몇 분기에 걸쳐 순차적으로 증가해 실적을 끌어올리고 시장 점유율도 예상 이상으로 오를 것으로 전망한다. 크레이그 할럼, "매수로 상향조정": 크기, 무게, 효율성 측면에서 VICR의 이점은 C25의 자동차 분야에서 눈에 띄는 상승세를 보일 것으로 전망한다. 우린 이런 전망과 함께 향후 몇 년 안에 바이코의 수익이 극적으로 증가할 수 있다고 평가한다. 바이코는 향후 10년간 가장 큰 트렌드인 전기차와 인공지능에 확실히 노출된 기업.